什么是现期差？期货现货是什么意思

什麼是現期差？

現期差，指的是現貨價格與期貨價格的差值關係。

現期差=現貨價格—期貨價格

現期差是市場張力的表現，市場張力越大，所對應的風險越大。

在程度上來說現貨價格與期貨價格的方嚮應該是趨向一致的。當現期差（現貨減期貨）較大時，套利資金會買入期貨賣出現貨；當現期差爲負時，會買入現貨，賣出期貨。

期現差的意思就是還是期貨和現貨的差價，一般來說現貨是指滬深數字現在是多少吧，IF合約都是期貨來的。所以一般來說可以理解的現貨和我理解的現貨不一樣呢。我理解的現貨就是現在滬深300的點位，應該是與IF裏面的現期差沒關係。

期現差價有什麼意思？

期現價差是指商品期貨與現貨的價格偏離關係。

期現價差包括合理和不合理情況，實際分析與操作中，我們主要關注的是不合理情況。

考察期現價差關係的前提是要選擇基準交割地與同級交割標準的現貨報價來進行對比，否則需要事先進行地區和價差調整。

而期貨跨期價差也可以理解爲變相的期現價差關係。比如近月合約理解爲現貨，並以此與遠月期貨合約進行對比。

正常情況下，隨着期貨合約到期時間臨近，期現價差會趨向相同。

兩者的價差主要取決於交割成本和時間價值。

但實際觀察中，除交割月外，多數時間兩者經常存在超越正常價差水平的偏離現象。

而產生價格偏離現象的主要原因有：

一是市場敏感度。

一般情況下，期貨價格反應較現貨價格更靈敏、快速。

二是資金運作因素。

現貨市場的操作難度導致資金更偏向於期貨市場的運作。

三是心理預期因素。

四是商品倉單註銷及期限。

五是其他因素。比如交易所規則調整。?

現期倒掛是什麼意思？

現期倒掛是指短期國債收益率高於長期國債收益率的現象。通常情況下，長期國債收益率應該比短期國債收益率高，因爲長期國債風險更高，需要更高的回報來吸引投資者。

但當市場預期未濟可能會出現衰退或不確定性時，投資者會將資金投入較爲安全的短期國債，導致短期國債的需求增加，收益率上升，而長期國債需求下降，收益率下降，從而出現現期倒掛現象。現期倒掛往往被視爲經濟衰退的前兆。

到此，以上就是小編對於期貨現的問題就介紹到這了，希望介紹關於期貨現的3點解答對大家有用。